Yurt dışı piyasalar için önemli verilerin açıklandığı bu hafta Tüketici Fiyat Endeksinin açıklanmasıyla başladı. Yıllık Çekirdek Tüketici Endeksi %4,0 ve Yıllık Tüketici Fiyat Endeksi ise %3,2 açıklanarak iki veri de beklentilerin % 0,1 altında kaldı.
Bu açıklanan verilerle beraber, BlackSwan Finans olarak bizim de öncelikli radarımızda olan enflasyon, Amerika tarafında dizginlenmiş olarak algılandı ve yurt dışı piyasalar artık FED’in faiz artırımının sonuna geldiğine ikna oldu. FED Vadeli İşlemleri göz önünde bulundurularak hesaplanan ve FED Faiz artışını öngören tabloya baktığımızda; önümüzdeki FED faizinin sabit kalma oranı öngörüsü %99,8, Ocak ayı için ise bu oran %97,8. Mayıs 2024 ayı için ise FED’in faizleri 25 bp düşüreceğine ait piyasa öngörüsü %55,5. Mayıs ayında faizlerin düşüşüne kanaat getiren piyasa enflasyonun beklenen de hızlı düşüp, yavaşlamanın hızlı olacağını ve hatta bu gelen verileri bir resesyon habercisi olarak yorumlama riski ise hala masada. Beklenen resesyon riski, enflasyonun dizginlenip piyasaları deflatif ortama sokup sokmayacağı merak konusu.
Bu olumlu hava piyasalarda bir coşkuya sebep oldu ve başta Amerikan piyasaları olmak üzere bütün dünyada bu olumlu hava hissedildi. NASDAQ günü %2,16 pozitif kapatırken S&P500 %1,96 ve NYSE de %1,42 ile eşlik etti.
Türkiye piyasalarında dolar endeksinin zayıflaması USD/TRY paritesinde sert bir hareketlilik yaşatmazken EUR/TRY paritesi +1.71% yükselişle 31.07739 seviyesiyle tarihi zirvesinin üzerinde bir kapanış yaptı. Gün itibari ile USDTRY 28.666, EURTRY 31.188 seviyelerinde işlem görüyorlar.
9 Kasım Perşembe gününden beri arka arkaya her gün negatif kapanan BİST100 endeksi günü +1.31% yukarıda kapattı ve kritik bölgelerden biri olan 7500 seviyesinin üzerinde kapattı. Günün XSPOR endeksinden sonra en çok getiri sağlayan XBANK endeksi için ise CitiBank banka hedef fiyatlarını yükseltirken, önerilerini Sat-Yüksek Riskli olarak güncelledi.
Gelişen ülke tahvilleri arasında 2023 yılında en kötü performansı gösteren TL Bondlar Deutsche Bank analistlerine göre 2024 yılının en iyi yatırımı olabilir, fakat 200-400 BP bir artışın daha olabileceği ve boğaya dönmesi için erken olduğunu belirtiyor.
Cathie Wood, ABD’nin Gelecek Yıl Deflasyondan Etkileneceğini Tahmin Ediyor
Kaynak: Yahoo Finance
Altın ise ons fiyatı $2000 test edildikten sonra ilk defa yukarı yönlü bir hareket gerçekleştirerek $1930lu seviyelerden $1960lı seviyelere yükseldi.
Doları endeksi (DXY) ise sert bir düşüş göstererek 105 direncini kırdı. 10 yıllık tahvil faiz oranları %4,5un altına geriledi ve tahvil fiyatları da buna paralel olarak yükseldi.
Tunç Şatıroğlu ile yaptığımız videoda da değindiğimiz $TLT, $90 doları test etti ve $89lu seviyelerde fiyatlanmaya devam ediyor.
Yazının başında da belirttiğimiz gibi bu hafta önemli veriler gelmeye devam edecek. 15 Kasım Üretici Fiyat Endeksi ÜFE ve 16 Kasımda da İşsizlik Haklarından yararlanma verileri de Tüketici Fiyat Endeksi verileri kadar önem arz ediyor. Bu pozitif havanın sürüp sürmeyeceği, enflatif ortamdan deflatif ortama geçip geçmeyeceğimiz ise bu veriler ışığında belirlenecek.
