Bugün TSİ 16:30 da ABD de geçtiğimiz Aralık ayı için Tarımdışı İstihdam ve İşsizlik Oranı verileri açıklanacak. Piyasaların dikkatle takip ettiği ve beklediği özellikle Tarımdışı İstihdam verisi, piyasaların yönünü de önemli ölçüde tayin edebilir.
Piyasa beklentileri
Investing.com
Investing.com’a göre, bugün açıklanacak en kritik veriler ile ilgili ortalama piyasa beklentileri ve geçen ay gerçekleşen oranlar şöyle:
Tarımdışı İstihdamda Aralık ayı beklentisi, Kasım ayında gerçekleşen tarımdışı istihdamdaki 227.000 lik artışa göre oldukça düşük olan 164.000 seviyesinde. Aylık işsizlik oranında ise geçtiğimiz aya göre bir değişim beklenmiyor.
Goldman Sachs’ın beklentileri
GIR, Cuma günü için manşet verisi olarak +125k bekliyor (piyasa beklentisi +160k ve önceki +227k). Ortalama saatlik kazançlar (AHE) aydan aya +0,3% artış göstermesi bekleniyor (piyasa beklentisi ile aynı +0,3% ve öncekinden düşük +0,4%). İşsizlik oranının ise %4.3 olması öngörülüyor (piyasa beklentisi %4.2 ve önceki %4.2).
“Piyasa için ideal aralığın 100k ile 125k arasında olduğunu düşünüyorum. Eğer rakam çok yüksek çıkarsa, faiz oranları yükselecek (ki piyasa bunu kesinlikle istemiyor). Eğer çok düşükse, endişeler hızla faiz oranlarından ekonomik büyümeye kayacak.
Volatilite piyasası, Cuma günü kapanışa kadar S&P 500 için 107 baz puanlık bir hareketi fiyatlıyor
Manşet verilerine göre beklenen S&P tepkisi şöyle:
- 200k Üzeri: S&P en az 100 baz puan düşer.
- 175k – 200k: S&P 50 ile 100 baz puan arasında düşer.
- 150k – 175k: S&P ±50 baz puan aralığında dalgalanır.
- 125k – 150k: S&P 0 ile 50 baz puan arasında artar.
- 100k – 125k: S&P 50-100 baz puan arasında artar.
- 100k Altı: S&P 0 ile 50 baz puan arasında düşer.
Bu senaryolar, piyasa oyuncularının faiz oranları ve ekonomik büyüme arasındaki hassas dengeyi nasıl değerlendirdiğini gösteriyor. Beklentiler ve gerçekleşen veriler arasındaki farklar, piyasalarda önemli hareketlere sebep olabilir.”
Trump etkisi ve ABD 10 yıllıklar
Piyasalar, geçtiğimiz hafta içerisinde Seçilmiş Başkan Trump’ın görevi devralmadan önce yaptığı agresif ve genişlemeci açıklamalarla birlikte geri geldi. Trump 20 Ocak’ta resmen başkanlık görevini devralacak. Ayrıca Trump’ın seçim kampanyası süresince sıklıkla dile getirdiği, yeni dönemde ithalata getirilecek ekstra vergiler ve yabancı ülkelere uygulanacak tarifelerdeki belirsizlik de piyasa üzerinde baskı oluşturuyor.
ABD 10 yıllık tahvil getirileri de, Trump 2.0 döneminde enflasyonun düşmeyeceği beklentisi ile bir süredir kaydadeğer artış gösteriyor. İki gün önce geçtiğimiz Nisan ayında görülen %4.74 lük seviyeleri test eden 10 yıllıklar sonrasında biraz geri gelmişti.
FED’in yeni bir faiz indirim döngüsüne başlamasına rağmen 10 yıllıklarda süregelen bu yükseliş piyasalarda tedirginlik yaratıyor. Öyle ki, Bank of America analistlerine göre FED’in faiz indirimlerinin sonuna gelinmiş olması bile muhtemel:
Bugün gelecek kuvvetli bir istihdam verisi, Trump’ın son açıklamaları ve uygulayacağı tarife beklentileri ile birleşerek ABD’deki enflasyonist ortamın devam edeceği ve FED’in faiz indirimlerini iyice yavaşlatacağı şeklinde yorumlanırsa risk-on piyasalara yeni bir satış dalgası gelebilir. Öte yandan beklenti altı gelecek bir veri de, istihdamın zayıfladığı ve faiz indirimlerine devam edilmesi gerektiği şeklinde yorumlanacak olursa piyasalar için olumlu olabilir.
VERİ ÖNCESİ PİYASADA SON DURUM NASIL?
S&P 500 ve Nasdaq 100 Vadelileri
TSİ 13:50 itibarı ile, US500.F %0.05 artış ile 5947 puanda, Nasdaq 100 e-mini futures ise %0.05 artışla 21.314 puanda işlem görüyor.
US10Y %0.28 lik artış ile 4.702 den işlem görürken DXY-Dolar endeksi ise 109.19 ile yatayda.
Kriptoparalar
Bitcoin, son 24 saatte %2,55 lik artışla 95.077 seviyesinden işlem görüyor ve sabahtan beri yükselişini sürdürüyor.
Piyasanın en büyük ikinci kripto para birimi olan Ethereum, %2.77 lik bir değer artışıyla 3.310 seviyesinden işlem görmeye devam ediyor.
Emtia
Ons altın, %0,40 lik artışla 2681 dolar seviyesinden işlem görüyor.
Ons gümüş, haftanın ilk gününde %0,88 yükselerek 30,36 dolar seviyesine ulaştı.
Brent petrol, %2,2 artışla 79,11 dolar seviyesinde işlem görüyor.
Sadece Borsa
Borsa İstanbul (BIST 100) 10.007 seviyesinden %0,05 luk sınırlı pozitif bir yükselişle işlem görüyor.
Sadece Forex
Dolar/Türk Lirası, %0,42 artışla düşüşle 35,42 seviyesinden işlem görüyor.
Euro/Dolar paritesi, 1,03 seviyesinde yatay seyrederken, İngiliz Sterlini/Dolar paritesi %0,10 düşüşle 1,2295 seviyesine ulaştı.
Dolar/Japon Yeni paritesi ise 158,10 seviyesinden yatay seyirle işlem görmeye devam ediyor.